税务常识 –资本弱化的最新政策

近日,澳洲政府宣布对于资本弱化现象的相关政策将会有所改变,以此来限制公司可抵扣的利息,保护国家的税收,防止跨国企业的利润转移。

 

资本弱化是指企业和企业的投资者为了最大化自身利益或其它目的,在融资和投资方式的选择上,降低股本的比重,提高贷款的比重而造成的企业负债与所有者权益的比率超过一定限额的现象。通常情况下,负债与所有者权益的比例应为1:1,当权益资本小于债务资本时,即为资本弱化。

 

资本弱化体现在税务方面的结果是企业能够减少税收负担。因为贷款所支付的利息作为财务费用可以抵扣收入,而所有者权益所支付的股息则不能抵扣,从而通过资本弱化,企业的应纳税收入就减少了。

 

为了防止跨国公司通过对它们在澳洲公司过度的债权投资,把利润转到国外,澳洲政府在2001推出了资本弱化政策。该政策规定一般的企业(包括公司,信托,合伙企业甚至个人)的负债与所有者权益的比率不能超过3:1,超出部分所要支付的利息将不予抵扣。需要注意的是,该政策并不适用于那些完完全全是在澳洲本土运营的企业,也就是没有被国外公司所控制和投资的企业。

 

从2014年7月1号开始,该比率将改为1.5:1,也就是说最多有20%的利息不予抵扣。

 

另外债务利息(包括借贷费用)抵扣的额度从$250,000 提高到2百万。

请看以下例子:($)

政策改变前比率3:1 政策改变后比率1.5:1
资产 1,000,000 1,000,000
负债 750,000 750,000
所有者权益(净资产) 250,000 250,000
最大限度负债 750,000 600,000
超出债务 0 150,000
利息(利息率8%) 60,000 60,000
不予抵扣利息 0 12,000

 

需要注意的是,此次政策改革并没有过渡政策。因此,企业不但要付更多的所得税,还要继续为那些不予抵扣的付给国外公司的利息付预付所得税。所以,当通过股权和债券共同投资时,企业必须要考虑清楚如何分配负债与所有者权益。

 

(以上只代表本人个人观点并不适用每个人, 有关建议不能作为您行动的依据)